高考加油信息科技计算机十三五政策繁花烂漫后是什么魏家

信息科技：计算机十三五政策繁花烂漫后是什么呢 荐27股 类别： 机构： 研究员：

[摘要]

计算机板块整体机会恐怕尚未大规模来临。我们在板块大跌的交易日更乐观些。我们不随日暴涨暴跌改变观点。原因不光在于成长/周期/消费的行业比较中，TMT代表的成长（或趋势投资）在均衡位置，尚未大幅度低估；还在于投资者仍然未用保守的估值方法（PB和ROE）衡量行业。上周报告试图衡量计算机底时对事件的主要人和相关人员做出如下处理：　　(一)撤销王濛国家短道速滑队队长的职务；　　(二)取消王濛、刘显伟国家短道速滑队队员资格应该选择的标的。

个股机会明确。投资已优质/即将成为优质标的，仍是较有效甚至最明智的方法。继续推荐同有科技/新大陆/航天信息/同花顺/久其软件/新北洋/广联达/运达科技等。尽管本周申万计算机指数下跌1.45%（周一2017年1月16日指数曾下跌到42 1. 点，低于2016年 月1日低点4295.26），但从涨幅榜前20观测：除开新股/次新股，优质公司（同花顺、海康威视，上周以费雪的标准证明防御利润表、激进利润表出色）、即将成为优质标的（拓尔思）相对表现明显。

预计2017年政治/政策对行业影响深远，2016年12月起三篇报告已论述。2016年12月24日我们提出:2017年政策和政治会影响TMT。并发几篇报告：12月15日《美IT巨头开始增加就业或对国内TMT影响深远-短期行业利润超预期，长期推荐军工TMT！》、2016年12月19日《最直观：“十三五”和“十二五”战略新兴产业规划差别在哪儿？》、12月25日《政治怎样影响TMT？烘托“算法型”企业！》。

这些TMT政策都强调具体、强调量化的原因是：国内IT恰从“应用系统”发展到“大数据应用”阶段，与行业调研结论一致。而“大数据应用”是算法型A股计算机公司的基础。1）从行业规律上看，年各省为IT基础建设与应用系统建设时期，平均每省约2000套应用系统。2）2015年起从与此同时相关企业草根调研情况观察（公安、财政等），已逐步在各领域建设打通各应用系统的平台，且相关领域在平台的上层应用已深入发展（联系刘高畅）。 ）基础系统完工，数据应用水到渠成。因此大数据、人工智能、芯片设计等应用衍生。我们将其中的领军公司（往往是市占率第一、沟通风格保守、管理优秀、人均利润超过 0万元/人）成为算法型公司。这是我们2017年计算机甚至TMT策略投资的核心。

推荐标的：

1）新三板：点点客/中搜络/和创科技/美林数据/行悦信息/凯立德/卡联科技/金润科技/维珍创意。

2）利润成长：当前推荐、同有科技（2017年 2倍极有吸引力！预计外延横纵向拓展、欢迎联系）、新大陆（第三方支付业务大超预期,联系刘畅、刘洋）、同花顺（重点推荐！预计为下一轮创业板领军）、久其软件（发布业绩上修，联系孙家旭）、启明星辰（发深度报告解决市场5点预期差）、太极股份（云工程本周重大突破!）、海兰信（联系梁爽）、绿盟科技（联系刘高畅）等。

）低估值或反转：当前推荐航天信息（公告激励草案，2017年20倍）、广联达（与万达签署战略合作，联系刘高畅)、、南天信息（公告订单，预计2017年大机会）、新北洋（预计新增发来自新业务需求!）、广电运通、信雅达。

4）弹性：当前推荐运达科技（联系刘智）、华峰超纤（收购威富通，联系刘洋/刘畅）、润和软件（新增，联系刘畅）、用友络（联系刘高畅）、天源迪科（0625新增，联系刘高畅）、拓尔思（新增，联系刘洋）、远光软件（ 个月前新增，联系刘畅和刘洋）。